Piyasalarda yükseliş trendinin hakim olduğu bir dönemde Gareth Soloway, S&P 500, dolar ve emtialar üzerindeki güncel teknik görünümü değerlendirdi.
S&P 500 İçin Boğa Senaryosu
Analiste göre S&P 500 tarafında yükseliş eğilimi devam ediyor. Özellikle fiyatların belirli bir bölgenin üzerinde kalması, boğa piyasasının sürdürülebilir olduğunu gösteriyor. Bugün endeksin %1’den fazla değer kazanması bu beklentiyi doğruladı.
Soloway, bu yükselişi sadece teknik verilere değil, mantıksal çerçeveye de dayandırıyor. 10 yıllık tahvil getirileri %4,8 seviyesindeyken ve petrol fiyatları 93-94 dolar bandındayken bile endeksin zirve noktasından sadece %3 uzakta olduğunu hatırlatıyor. Dolayısıyla, tahvil getirileri ve petrol fiyatlarındaki hafif geri çekilmelerin piyasayı destekleyeceği öngörülüyor.
Buna ek olarak, tatil öncesi dönemde kurumsal hacmin azalması ve perakende yatırımcıların ağırlık kazanması yükselişi tetikliyor. Perakende yatırımcıların genel eğiliminin “al ve tut” stratejisi olması, piyasayı yukarı taşıyan bir etken olarak görülüyor.
Kritik Direnç ve Destek Seviyeleri
Analist, Temmuz 2024’ten beri güçlü bir şekilde çalışan ana trend çizgisine dikkat çekiyor. Fiyatlar bu trend çizgisine ulaştığında, Soloway daha temkinli bir yaklaşım benimseyeceğini ve kısa pozisyon (short) açabileceğini belirtiyor. Ancak bu seviye aşılana kadar direncin güvenilir olduğunu savunuyor.
Öte yandan, aşağı yönlü riskler için 7570 seviyesi kritik öneme sahip. Eğer fiyatlar bu seviyenin altına inerse, piyasa görünümü “nötr” bölgeye geçecek. Ancak bu çizginin daha da altına sarkılması, piyasa yapısında ciddi bir bozulma ve güçlü bir düşüş sinyali olarak değerlendirilecek.
Dolar Endeksi ve USDJPY Analizi
Dolar Endeksi ve USDJPY paritesinde sert düşüşler gözlemleniyor. Soloway’e göre bu durum, ABD ve Japonya merkez bankalarının müdahalelerinin bir sonucu. Teknik analizde destek seviyelerinin defalarca test edilmesinin o çizgiyi zayıflattığını belirten analist, USDJPY’de desteğin kırıldığını vurguluyor.
Eski destek seviyesinin artık bir dirence dönüştüğünü belirten Soloway, burada bir “ayı bayrağı” (bear flag) formasyonunun oluştuğunu ifade ediyor. Benzer şekilde, ABD dolarının da destek seviyelerini kırdığı ve direnç noktalarından reddedildiği görülüyor.
Teknoloji Hisseleri ve Tesla Beklentileri
Tahvil getirilerindeki geri çekilme, teknoloji hisselerini pozitif etkiledi. Özellikle Palantir hisselerinin %7-8 oranında yükselmesi ve Tesla hisselerinin boşlukları hızla doldurması dikkat çekiyor.
Soloway, Tesla için belirli bir trend çizgisinin mükemmel bir alım fırsatı sunduğunu belirtiyor. Ancak yukarı yönlü hareketlerde, pivot yüksekleri birbirine bağlayan paralel trend çizgisinin güçlü bir direnç oluşturacağını öngörüyor.
Petrol, Altın ve Bitcoin Görünümü
Brent petrol tarafında kısa vadeli bir geri çekilme beklentisi hakim. Analist, petrolün mevcut seviyelerinden %10 oranında bir düşüş potansiyeli olduğunu ve 83-84 dolar seviyelerine kadar gerileyebileceğini savunuyor.
Değerli metallerde ise durum daha belirsiz. Soloway, altın ve gümüşün şu an destek ve direnç bölgelerinin tam ortasında olduğunu belirtiyor. Bu nedenle, yüksek olasılıklı bir sinyal oluşana kadar bu varlıklarda “nötr” pozisyonda kaldığını ifade ediyor.
Bitcoin tarafında ise boğa bayrağı formasyonu dikkat çekiyor. Analist, Bitcoin’in belirli bir direnç bölgesini aşması durumunda yükselişin hızlanabileceğini düşünüyor.
Yarın açıklanacak olan istihdam raporu, piyasaların yönü üzerinde belirleyici olacak.
Sonuç olarak, tahvil getirileri ve petrol fiyatları yükselmediği sürece, önümüzdeki hafta başına kadar piyasalarda nötr veya boğa eğiliminin sürmesi bekleniyor.